https://www.tradingtony.cn/ Tony滚仓教学博客 · 加密合约交易系统化学习 zh-CN https://www.tradingtony.cn/ATR决定止损/ https://www.tradingtony.cn/ATR决定止损/ 2026-08-02 「止损放 2% 还是 5%？」这个问题问错了。 止损该放多远，由市场波动决定，不是由你能承受多少决定。 ATR 是什么 ATR（Average True Range，平均真实波幅） 回答一个很具体的问题： 这个品种，平时 https://www.tradingtony.cn/RSI超买就该卖吗/ https://www.tradingtony.cn/RSI超买就该卖吗/ 2026-08-02 「RSI 到 70 了，是不是该卖了？」，这可能是新手最常见的误用之一。在强趋势里， 超买不但不意味着要跌，反而是强势的表现 。 超买 ≠ 要跌 RSI 高于 70 叫「超买」，但这个名字容易误导人。它真正的含义是： 近 https://www.tradingtony.cn/TradingView五个快捷键/ https://www.tradingtony.cn/TradingView五个快捷键/ 2026-08-02 看盘的时间，一大半浪费在 找工具、调缩放、删画线 上。这五个快捷键能把这些动作压缩到一次按键。 一、Alt + R：重置缩放 最常用的一个。 K线被拉扁、挤成一团、或者滚太远找不到当前价了？ Alt + R 一键回到标准 https://www.tradingtony.cn/不同品种仓位怎么定/ https://www.tradingtony.cn/不同品种仓位怎么定/ 2026-08-02 「我每次都开 1 手」，这句话听起来很有纪律，其实是 最没纪律的做法 。因为不同品种的 1 手，风险差好几倍。 同样 1 手，风险完全不同 举个例子： BTC ：一天波动 3% 某小市值币 ：一天波动 15% 同样都开价 https://www.tradingtony.cn/财报季怎么交易/ https://www.tradingtony.cn/财报季怎么交易/ 2026-08-02 每个财报季都有人一夜暴富，也有人一夜腰斩。区别不在于选股能力，而在于 你是在赌，还是在交易 。 一、财报前不持仓 这是最重要的一条。 财报公布后的跳空，可能是 +15% ，也可能是 −20% ： 你的 止损 会被 直接跳 https://www.tradingtony.cn/抄底有依据vs凭感觉/ https://www.tradingtony.cn/抄底有依据vs凭感觉/ 2026-08-02 「不要抄底」是常见的忠告，但说得不够准确。 问题不在于抄底本身，而在于你抄底的依据是什么。 有依据的抄底 一次有依据的抄底，具备这些特征： 看结构 ：高低点结构是否还在？是否到了大级别的支撑区？ 看反应 ：价格到关键位后 https://www.tradingtony.cn/成交密集区/ https://www.tradingtony.cn/成交密集区/ 2026-08-02 不是所有的支撑阻力都一样硬。 最硬的那种，是「成交密集区」 。价格在那里堆积了最多人的成本。 什么是成交密集区 成交密集区，指的是价格 长时间反复停留、成交量大量堆积 的价格带。 在图表上，它通常表现为：一段横盘震荡区、 https://www.tradingtony.cn/成交密集区怎么用/ https://www.tradingtony.cn/成交密集区怎么用/ 2026-08-02 同样是"支撑阻力"，画一条线和看一个 区 ，含义完全不同。 成交密集区 告诉你的是：大多数人的成本在哪里。 成交密集 = 筹码集中 价格在某个区间里来回震荡越久、成交量越大，说明： 在这个价位换手的人最多，大多数持仓者的 https://www.tradingtony.cn/创新高该买还是该卖/ https://www.tradingtony.cn/创新高该买还是该卖/ 2026-08-02 「都创新高了，太高了，不能买」，这是很多人的直觉反应。但从技术分析的角度看， 创新高恰恰是阻力最小的状态 。 创新高是强势，不是风险 价格创出历史新高（或阶段新高），说明 买方力量强到足以突破所有前期阻力 。这是强势的表 https://www.tradingtony.cn/等价格来找你/ https://www.tradingtony.cn/等价格来找你/ 2026-08-02 同样看对了方向，有人赚得又稳又多，有人却赚不到甚至亏钱。差别常常只在一件事： 你是等价格来找你，还是追着价格跑 。 等价格来找你 做法是： 提前在计划好的位置挂单 （支撑位、回踩位、关键位），然后等。 好处很实在： 成本 https://www.tradingtony.cn/顶背离是预警/ https://www.tradingtony.cn/顶背离是预警/ 2026-08-02 看到顶背离就急着做空，是很多人亏在强趋势里的原因。 背离是预警，不是信号 。这两者的区别，决定了你是提前离场还是被反复打脸。 什么是顶背离 价格创出新高，但指标（RSI/MACD）没有同步创新高 ，这就是顶背离。 它的含 https://www.tradingtony.cn/定投vs择时/ https://www.tradingtony.cn/定投vs择时/ 2026-08-02 「我该定投还是等回调再买？」这个问题的答案不取决于市场， 取决于你有没有择时能力 。 定投：赚时间的钱 做法 ：固定时间、固定金额，机械执行。比如每周一买 1000。 优势 ： 不用判断买点 ：省去了最难的一步 自动摊平 https://www.tradingtony.cn/放下五个必须/ https://www.tradingtony.cn/放下五个必须/ 2026-08-02 交易中的很多痛苦，不是市场给的，是自己给的。这五个「必须」，是最常见的执念来源。放下它们，你的交易会轻松很多。 一、不是每天都要交易 「今天还没做单，感觉浪费了一天」，这是错觉。 没有符合标准的机会时休息，不是懒，是纪律 https://www.tradingtony.cn/分析与交易分开做/ https://www.tradingtony.cn/分析与交易分开做/ 2026-08-02 很多人一边看图一边下单，看到一个信号就冲，结果分析没做完，单已经开了。 分析和交易，应该是两件分开的事。 正确的顺序 第一步：先看有没有大级别趋势 打开图先看大周期：现在 有没有明确的趋势 ？ 有趋势 → 顺势找机会。 https://www.tradingtony.cn/风险控制五个数字/ https://www.tradingtony.cn/风险控制五个数字/ 2026-08-02 大多数人的风险控制只做了一件事：设止损。但真正的风控是 整体的 ，至少要盯住这五个数字。 一、每笔风险 ≤ 2% 单笔交易的最大亏损，不超过账户的 1~2% （参考 仓位管理三步 ）。 这保证了任何一笔交易的失败，都不会 https://www.tradingtony.cn/杠杆ETF不能长拿/ https://www.tradingtony.cn/杠杆ETF不能长拿/ 2026-08-02 「三倍做多纳指，长期拿着不就是三倍收益？」， 不是。 这是杠杆 ETF 最大的认知陷阱。 关键：它跟踪的是"日涨跌幅" 这是全文最重要的一句话。 3 倍杠杆 ETF 的设计目标是： 每天 给你 3 倍于标的 当日 涨跌幅 https://www.tradingtony.cn/固定三个变量/ https://www.tradingtony.cn/固定三个变量/ 2026-08-02 为什么有人交易三年还在原地，有人一年就上手了？关键往往在于： 他们固定了几个变量 。 变量一：固定一个品种 只做一个品种（比如就做 BTC），把它的 脾气摸熟 ： 它平时的波动幅度是多少？ 它在什么时段最活跃？ 它的假突 https://www.tradingtony.cn/黑天鹅怎么办/ https://www.tradingtony.cn/黑天鹅怎么办/ 2026-08-02 312、519、FTX 暴雷、熔断……每隔一段时间，市场就会出现一次谁都没预料到的极端行情。 你防不住事件本身，但你能防住自己被它清算。 一、永远留现金 这是所有应对措施的前提。 满仓的人没有资格谈"应对"，只能被动挨打 https://www.tradingtony.cn/滑点吃掉利润/ https://www.tradingtony.cn/滑点吃掉利润/ 2026-08-02 你按下买入的时候看到的是 100，成交回来变成 100.8。这 0.8 就是 滑点 。单看不多，长期下来它比手续费更能吃掉你的利润。 滑点 = 期望价与实际成交价的差 产生原因很简单： 你的市价单在盘口里一路往上吃 。 https://www.tradingtony.cn/画线五问/ https://www.tradingtony.cn/画线五问/ 2026-08-02 打开图表画满了线，最后自己都不知道该信哪一条。这是新手的通病。 画线不是越多越好，质量比数量重要 。这五个问题，帮你判断一条线值不值得信。 第一问：这个位置有意义吗？ 这条线是画在 明显的支撑/阻力/趋势线 上，还是随便 https://www.tradingtony.cn/回踩第几次最值得做/ https://www.tradingtony.cn/回踩第几次最值得做/ 2026-08-02 同一条趋势线、同一个支撑位，价格可能回踩很多次。但 每一次回踩的价值是不一样的 ：第一次最值钱，越往后越危险。这一篇讲清楚为什么。 第一次回踩：最安全 趋势刚刚确立、结构刚刚形成时的 第一次回踩 ，是最值得做的： 这个位 https://www.tradingtony.cn/回调是趋势的呼吸/ https://www.tradingtony.cn/回调是趋势的呼吸/ 2026-08-02 看到价格回调就恐慌，是很多人拿不住趋势的原因。其实 回调是趋势的正常组成部分 ，就像人要呼吸一样，再强的趋势也要喘口气。 回调是常态，不是异常 没有任何一段趋势是笔直往上的。 上涨 → 回调 → 再上涨 ，这才是趋势的正 https://www.tradingtony.cn/机会少而准/ https://www.tradingtony.cn/机会少而准/ 2026-08-02 很多新手喜欢小周期，因为「机会多」。但 机会不是越多越好 。真正决定收益的是机会的质量，不是数量。 大周期：信号少但准 在日线、4小时这类大周期上： 信号少 ：一周可能就那么几个符合条件的机会。 但准 ：大周期的结构更可 https://www.tradingtony.cn/集合竞价怎么看/ https://www.tradingtony.cn/集合竞价怎么看/ 2026-08-02 A股开盘前的集合竞价，是一天里信息密度最高的十分钟。但很多人看错了地方： 9:20 之前的挂单，可以完全是假的 。 9:15-9:20：可以撤单（不可信） 这五分钟里，挂上去的单子 随时可以撤回 。 所以常见的操作是： https://www.tradingtony.cn/技术纪律心态各管一件事/ https://www.tradingtony.cn/技术纪律心态各管一件事/ 2026-08-02 「交易到底靠技术还是靠心态？」这个问题问错了。技术、纪律、心态 各自解决一个不同的问题 ，三者缺一不可。 技术解决「在哪」 技术分析回答的是 位置问题 ： 在哪进场（关键位、回踩位） 止损放哪（结构之外） 目标在哪（前高 https://www.tradingtony.cn/健康趋势长什么样/ https://www.tradingtony.cn/健康趋势长什么样/ 2026-08-02 「这波趋势还能不能拿？」判断的标准不是感觉，而是看它 结构是否健康 。这一篇讲清楚一段健康的上升趋势长什么样。 特征一：低点不断抬高 这是最核心的一条： 每次回调的低点，都比上一次的低点高 （HL，Higher Low） https://www.tradingtony.cn/交易成长三阶段/ https://www.tradingtony.cn/交易成长三阶段/ 2026-08-02 大多数人做交易的顺序是反的：一上来就想着赚大钱（放大），结果连第一关都没过。真正的成长路径只有一条： 活下来 → 稳定 → 放大 。 第一阶段：先活下来 这个阶段的唯一目标，不是赚钱，而是 不被淘汰 ： 控制回撤，绝不 https://www.tradingtony.cn/交易日志记什么/ https://www.tradingtony.cn/交易日志记什么/ 2026-08-02 很多人的交易日志就是一串数字：今天赚了多少、亏了多少。这样的记录 几乎没有价值 。真正有用的日志，记的是 当时的想法和执行情况 。 第一：记录进场理由 不是「感觉会涨」，而是 写清具体依据 ： 大周期方向是什么？ 进场位 https://www.tradingtony.cn/交易十二字心法/ https://www.tradingtony.cn/交易十二字心法/ 2026-08-02 交易的技术可以学很多年，但真正管用的原则，往往就几句话。这十二个字，把交易中最关键的四个动作说清楚了。 看不懂不做 行情不是每一段都要参与。 看不懂，就是不该做 。 很多亏损来自「勉强找理由进场」。结构说不清、方向说不明 https://www.tradingtony.cn/交易是重复不是创造/ https://www.tradingtony.cn/交易是重复不是创造/ 2026-08-02 很多人以为交易高手每天都在发明新玩法。事实恰恰相反： 成熟的交易者，每天都在重复同一套动作 。 同一套动作，重复执行 一套成熟的交易流程，其实就那么几步： 找结构 → 等回踩 → 确认信号 → 进场 → 管理仓位 高手的